p2p小额信贷,P2P金融属于什么性质的金融形式

1、p2p小额信贷，P2P金融属于什么性质的金融形式？

一、什么是P2P

P2P就是 Peer to Peer，也就是个人对个人的贷款平台。

在2013到2014年一年多的时间里，冒出了3000多家 P2P 平台，那时的市面上充斥着各种 P2P 理财产品。2015年以后，像e租宝、大大集团这种互联网金融诈骗案的爆发，监管就趋严了。所以，到了2016年，有1700多家已经停业退出，或者跑路清盘了。到了2017年的时候，这种倒闭的 P2P 平台已经达到了百分之五六十以上，一半以上已经倒闭掉了。

二、P2P的底层逻辑

P2P 平台为什么会频繁出事呢？不是因为监管的问题，而是因为它背后的金融逻辑不对。

监管部门对 P2P 平台的定义其实是非常精确的，像银监会认为，P2P就是“网贷平台，就是金融信息中介，不得直接或者间接地吸纳存款资金，不得非法集资”。换句话说，就是不允许你搞资金池。

这就和 P2P 平台要做的贷款业务发生了矛盾。因为P2P 做的是个人对个人的贷款业务。贷款业务的核心是什么？是去了解借款人的资质，包括他的还款能力、还款意愿。

那么这个业务，能不能够通过线上完成，通过借款人的填表完成，或者通过借款人在网上留下的数据信息来分析完成呢？目前看上去是非常非常难的。为什么？有三个原因。

第一，互联网是没有办法自动甄别信息的真伪的。比如说，你在要求借款人填表的时候，有哪个借款人会主动地说自己不诚信呢？除了极个别超级互联网公司之外，网上留下的这些零碎信息，根本就达不到征信的要求。互联网可以传递真实信息，也可以传递虚假信息，这两种信息对于互联网来说是完全一样的。所以说，识别借款人资质的工作不是说有了互联网就可以自动完成的。

第二，作为信息中介，你就只能收取信息中介费，这个费用是很低的，你没有办法通过吸收存款来赚取存贷差。那么这一点点收入，很难覆盖贷款业务的成本。

给你举个例子，很多人都喜欢拿美国的网贷平台，也就是 P2P 平台的鼻祖 Lending Club 作标杆。Lending Club 确确实实是始终坚持着信息中介的路线，不开资金池，不接触资金，就收取一点点双方的服务费为盈利点。这家被炒得很火的企业实际上盈利是非常低的，光2016年它就亏损了1.46亿美元，然后在它当时轰轰烈烈上市以后，它的股价至今为止已经跌了80%，上市初期的时候，市值是50亿美元，截至今年，市值已经只剩了17亿美元。所以，在目前的情况下，一个信息中介想支撑贷款业务的成本，是非常难的。

第三，就是 P2P 做的小额和微额贷款，本来就是传统银行不愿意做的高风险、高成本业务。现在很多 P2P 平台，压根儿没有互联网技术，也没有任何金融专业知识。所以，没有数据，没有风险管理，也没有有效的获得客户的渠道，怎么可能不出问题呢？

2、P2P简单讲是什么意思？

是peer to peer 的简写，俗称p2p网贷，或者p2p网络借款，发源于英国伦敦，是网络发展的产物，一部分有钱的人通过网络把钱借给需要资金的人，有钱的人获得本息，缺钱的人获得资金，并要偿还本息，解决了一部分人融资难的问题，促进了经济发展。

但需求资金的一方，如果平台把关不严，不知道这个钱做什么，这样的话容易造成无法按期兑现的情况，也就是所说的资金链断裂。个别借款人选择跑路，正规平台的话，它会替债权人兜底，这就是平台正规与与否的区别。

3、会对正常的金融市场造成什么影响？

带来的正反两方面的影响，但是对于我们来说，还是不能因噎废食，更多要从正面来肯定吧。

先说正面的方面吧，这些贷款机构是现有金融体系的良好补充，因为我们国家金融系统还远远没有完善，很多中小企业的发展得不到良好的融资支持，从而不利于经济的长远发展，而这些贷款机构的存在，正是对这个问题的一个修正，虽然也带来了很多隐患，但总得来说还是有存在意义的。

当然，负面得问题也很明显，最简单的就是推升了整个社会的杠杆，可以看到，中国的金融知识普及非常差，所以很多人会去借贷，但是自己并没有偿还能力，并且很容易以债养债，把自己的债务推到没法回头的地步，说他们咎由自取有一点太残忍了，但是事实就是这样。

另一方面就是监管还没有跟上，很多贷款机构的运作方式很不正规，也为金融系统带来了很多风险，引发了一定得社会隐患。

4、和基金的区别是什么？

用一句话概括P2P：你图他们的利息，他们图你的本金。

用一句话概括P2P和基金的区别：基金基本是公开透明的，不可能出现全部亏完；P2P是你把钱交给平台去打理，存在人去钱没的可能。

001 近一年几乎停滞增长的P2P

图表数据来源：网贷之家-网贷数据-平台数量

P2P是peer-to-peer的缩写，即个人对个人，又称点对点网络借贷。P2P把需要借贷的双方通过互联网直接交互。从网贷之家P2P新增平台数量数据可以看出，自2015年11月-2017年10月的两年间，P2P新增平台数量直线下降，2016年11月至今的一年中，增长几乎停滞。

002 P民们，你想躲过的那些坑

看了一些总结跑路P2P特征之后的经验贴，有些难免一言堂或有失偏颇，但是可以追踪到一些大致特征：地方性公司坚决不碰、成立时间较短的公司坚决不碰、一年期收益超过15%的不要碰、没有专业的金融和风控团队的不能碰、没有第三方资金托管的平台不能碰。此外，在投资P2P时应合理搭配不同风险等级的产品。

当然，也可在公开发布排名的平台查询评级作为参考。并不是说所有的P2P都不能投，毕竟还是有少数认真做事的平台。但在监管大限期，在行业洗牌期，学会站在多米诺骨牌的最后几张倒下前，保护好自己的血汗钱，哪怕少赚点，总比血本无归好。

003 致基金：如果你赚钱，我当然选你！

基金，从广义上说，是指为了某种目的而设立的具有一定数量的资金。主要包括信托投资基金、公积金、保险基金、退休基金，各种基金会的基金。在国内，日常所说的基金主要是指证券投资基金，实行牌照管理，向证监会申请成立。相对而言，基金公司具有较大的实力，而且具备强大的团队和投研能力，因而基金产品相对更为稳健和安全。

BUT，绝大多数基民对所持基金不了解，对基金经理不了解，对基金公司也不了解。不了解就无法承受波动，无法预知未来，普遍沦为短炒。结果是：基金业是赚钱的，基民大多数是亏损的。京东金融今年发布的基民调查报告显示：2016年仅有34.3%的基民实现正收益，0.5%盈亏持平，剩余的65.2%都是亏损。基民人均亏损2000多元（好消息是：比股民亏得少）。

一句传统基民现实的总结：基金相比P2P门槛高，风险低，但是因为不专业，很难从中取得可喜收益。

004 从P2P和基金的区别，看你的理财“钱景”

概括P2P和基金两种理财投资品类的区别：

第一，所属概念类别不同——P2P是新兴互金方式，井喷期，监管不成熟；基金由来已久，牌照化运营成熟，是理财中的正规军。

第二，风险收益不同——P2P风险高，各种黑历史层出不穷，存在血本无归可能；基金相对风险稳定，收益可期，专业人士可从中获得中长期稳健收益。

第三，基金新品类或成未来投资趋势——P2P近年发展基本停滞，而基金新品类引关注被看好：作为以资产配置理论为基础的研究和实践，基金组合服务和FOF，其中基金组合服务在国内已有10年发展历史，FOF也在今年正式落地。

你的财商，决定了你的理财“钱景”，没毛病！因此，选择经过理论与实践检验的专业人士更好过单打独斗穷兵黩武，从这一层面而言，基金组合服务俨然更胜一筹——十年前的2007年，薛掌柜首创国内基金组合服务：其一，薛掌柜基金组合服务有研究院团队的专家全程打理，省去了自己盯盘和选基的精力；其二，薛掌柜在2007-2016年期间，十年平均年化收益率11.3%，短期波动未影响长期收益，未来可期；其三，薛掌柜基金组合服务没有封闭期，参与退出方便，所以即使有资金流动性考量，也不必为此担忧。

余者为财，心足为富。理财，不仅仅是钱财，更是理心。愿你选择正确的理财方式，如同选择正确的生活方式一样！